也就是看到這一點，0.2%的贏家只在資金管理、風險控制、交易策略上下功夫，從不在技術分析上斤斤計較，對技術分析的要求很粗礦，這樣就足以讓他們10年、20年，持續不斷的繼續成為贏家。因為他們的視野開闊、意境深邃，是僅僅注重技術分析的交易者無法比擬、抗衡的。

接下來我們繼續用力深度扒一扒所謂的資金管理，看看資金管理在交易系統中占有什么樣的地位，我們又該如何把控好資金管理：

1、交易系統是資金管理的前提條件。要搞明白什么是資金管理，有個觀點必須要先強調一下：行情漲跌是不可預測的。看到這里估計有人要跳起來了跟我叫板了：不預測漲跌，怎么買賣，要不是因為看好一支股票要漲，我買它干甚?對此，我保留意見不解釋，從預測到不預測這是一個坎，需要一點點炒股智慧去悟，悟到自然會明白，沒領悟以前，面對面解釋十天半月的也不會有結果。如果你沒辦法理解行情漲跌不可預測這一觀點，但是內心愿意接受不可預測，那么，你需要的是給自己一點時間思考，總有一天會明白的。

不去預測行情，是可以賺到錢的，就那我的交易系統來說，是基于不預測的規則上面建立的，目前一直在盈利。為什么要強調不預測?因為只有懂得不去預測，才能真理解領悟交易規則，只有理解了交易規則，才能有效構建自己的交易系統。成熟的交易系統是應該包含資金管理，資金管理不應該獨立于交易系統存在，記住是不應該，而不是不能。若要準確地理解交易規則系統，資金管理這些概念，首先要學會不去預測!

2、合理的資金管理控制交易系統的風險。為了方便大家理解，我還是使用均線交易系統講解，金叉買，死叉賣。假設，均線交易系統的準確率是30%，平均盈虧比是7：3，那么，在不考慮交易手續費和成本的情況下，整個交易系統是賺不到錢的。如何理解?舉例，交易一百單，30單賺錢，70單虧錢，賺錢的單子平均一單賺七萬，虧錢的單子平均一單虧三萬，算下來當然啥都沒了。實際來說，單純以指標建立的交易規則以及交易系統，大多數只能做到不虧。

再假設，通過回測長期歷史數據，系統最大的虧損達到了80%，那么，可以說這個系統不僅不賺錢，而且風險系數還非常的大，最大回撤80%這是非常恐怖的。怎么理解呢?假如你有一百萬資金，最大虧損到只剩下二十萬資金，盡管最后的結果是還是能賺回到一百萬，但是在過程中風險系數極大，可以說已經失控了。對于一個風險大，不怎么賺錢的系統，是不是就完全不能用呢?答案：肯定不是。

我們首先看風險，系統最大的回撤是80%，那么這個風險是否能降低一些呢?當然可以，如果把倉位降低一半，那么整體風險系數也就降低一半，最大回撤就變成了40%。接著我們把倉位降到25%呢?那么是不是最大回撤也就降到了20%。當我們把「最大持倉控制在25%以內」作為規則寫到我們的交易系統里的時候，我們就得到一個低風險最大回撤20%，不賺錢的系統。

注意這個「最大持倉控制在25%以內」就是一個簡單粗暴的資金管理系統中的一條規則，此規則主要用于風險控制。交易系統風險的控制，源于合理的資金管理。

3、優良的資金管理放大利潤。對于我們來說，一個低風險，但是不怎么賺錢的交易系統，其實是沒啥用的。如何才能讓此系統實現收益賺錢呢?實際操作中不改變開平倉規則，是改變不了30%的準確率的，對于7比3的盈虧比我們也是改變不了的，雖然無奈但也不是沒有辦法，我們可以改變倉位，假如我們能將盈利單子的平均持倉做到25%，把虧損單子的平均操倉控制在10%左右的持倉，那么我們不就實現盈利了嗎?

假如有100萬，虧損單每一單平均持倉為10萬，虧損3千，那么根據交易系統7比3的盈虧比和25%的持倉率25萬，等于每單盈利單盈利1.75萬。每一百單大概盈利 30單x1.75萬-70單x3千 = 31.5萬

問題來了，我們如何才能實現虧損單的總體倉位控制在10%，而盈利單的總體持倉放大到25%呢?其實有很多方法是可以做得的，其中比較容易理解的就是加倉減倉規則，不同的系統對應不同的加減倉規則。通過制定一系列的規則，并控制倉位的輕重大小，放大盈利，這個過程中，也是屬于資金管理的范疇。

資金管理在這里幾乎是扮演著利潤最大化的角色。一個優良的資金管理，能使本來不賺錢的系統變成賺錢的系統，賺小錢的系統變成賺大錢的系統。簡單的開平倉規則，加上良好的資金管理，就能打造一款能盈利的，風險可控的交易系統。優秀的交易系統要更復雜一些。一個好的交易系統由交易規則和資金管理組成。合理的資金管理能有效控制規避交易系統風險的同時，能有效放大交易系統的盈利能力。

下面介紹一套可以做到長賺難虧、穩定盈利的資金管理模式，希望能對大家有所幫助。

一、炒股資金分配：

將資金分為三份，分別為倉底資金、追漲資金、短差資金，將每份資金再分為資金1資金2資金3，資金量為：1*資金1=1/2*資金2=1/3*資金3;

二、買入操作：

1、倉底資金：(波段底部操作)。

(1)資金1----新底第一次低吸。

(2)資金2----第二次沖擊底部低吸。

(3)資金3----第三次沖擊底部低吸。

2、追漲資金：(波段強勢段操作)。

(1)資金3----技術圖形走好后突然下跌或縮量盤升時第一次低吸。

(2)資金2----初始放量回抽第二次低吸。

(3)資金1----放量走出充分換手位追高第三次吸納。

3、短差資金：(搏傻追打倉中的或不再倉中的大漲股)。

(1)資金1資金2資金3----追打倉中的或不再倉中的大漲股或制造成交量引動市場跟風;

(2)資金1資金3----參與大漲8%以上股第一次反彈;

(3)資金2----參與大漲8%以上股第二次反彈。

三、賣出操作：

1、倉底資金：(波段底部操作)

(1)資金1——新底第一次低吸——低于成本-3%止損，任何突然拔高至前期阻力位4個點內或突然漲5點止贏，賣出后吸納過程依舊;

(2)資金2——第二次沖擊底部低吸——任何突然拔高至前期阻力位4個點內或突然漲5點止贏，所有倉內全部賣出，賣出后資金疊加，吸納過程依舊;

(3)資金3——第三次沖擊底部低吸——任何突然拔高至前期阻力位4個點內或突然漲5點止贏，所有倉內全部賣出，賣出后資金疊加，吸納過程依舊;

四、追漲資金：(波段強勢段操作)。

(1)資金3——技術圖形走好后突然下跌或縮量盤升時第一次低吸--任何突然拔高至前期阻力位4個點內或突然漲5點止贏，所有倉內全部賣出，賣出后資金疊加，吸納過程依舊;

(2)資金2——初始放量回抽第二次低吸——任何突然拔高至前期阻力位4個點內或突然漲5點止贏，所有倉內全部賣出，賣出后資金疊加，吸納過程依舊;

(3)資金1——放量走出充分換手位追高第三次吸納——巨量縮量開始后，所有倉內全部賣出。持有現金。

五、短差資金：(搏傻追打倉中的或不再倉中的大漲股，遵循《怎樣止損》原則)。

(1)資金1資金2資金3——追打倉中的或不再倉中的大漲股或制造成交量引動市場跟風;——巨量縮量開始后，所有倉內全部賣出。持有現金。

(2)資金1資金3——參與大漲8%以上股第一次反彈;——巨量縮量開始后，所有倉內全部賣出。持有現金。

(3)資金2——參與大漲8%以上股第二次反彈;——巨量縮量開始后，所有倉內全部賣出。持有現金。

這份資金計劃是一個見好就收，不斷修自己錯誤的計劃，基本保證和克服了因判斷失誤帶來的損失，是一個長賺難虧的計劃，這是一份針對主力各個不同做莊過程的資金計劃，還使得主力在這份計劃前一籌莫展，要想不讓你賺錢比簦天還難，是一份小資金跟蹤大資金趨向的計劃，是散戶的法寶，當大多數人使用此計劃，主力只使用:拖延時間，不敢兇狠洗盤，更勇猛拉高，高位多次震蕩的法子了。

如果你想賺不虧，就要學會耐心，不要怕麻煩，雖然單個使用其中一個環也很有效，但是單個使用會有系統風險的，你保證你不出錯嗎?想每天賺3%的你就仔細體會吧!

無論資金大小，那種專注搏傻式一次賭注，就要翻本的買賣，次數多了，遲早你會完蛋的。一個完整的交易過程，尤如燒一鍋開水，我們不斷地低吸加薪保持爐火旺盛，適當時候再追高澆點油，直到開水沸騰。

有人說:`倉位并不重要，關鍵是買到能漲的股票`，這不是一句空話嗎?請問那只股票能漲?下跌時主力告訴你嗎?這是倉位使用的方法，不是倉位的大小問題。看明白點!這是一份在大漲時大賺錢，小漲時賺大錢，下跌趨勢中也賺錢的穩妥方法。

如何建立一套完整的炒股流程，首先你要設計一個獲利的模式。做股票和做任何生意一樣，做什么東西，什么時間做最好，具體每一步該怎么做，這都是事先要想好的。具體到股票，包括以下幾個方面：

a、選股，建一個適合你的股票池;

b、選時，選擇最有利的時機介入;

c、做一個詳細的操作計劃;

d、如何在股市獲得穩定的復利。

a、選股，建一個適合你的股票池，你不可能跟蹤所有的股票。所以需要根據你的買賣規則挑選合適的股票，組成自己的股票池，并不定期更新。

b、選時，選擇一個適合的時機進行股票投資。你要根據自己的風格特點，制定一套適合自己的買賣規則，并在實戰中不斷總結改進。

c、做一個詳細的操作計劃。一個良好的操作計劃，能記錄你在買進股票時的想法，可以幫助你控制情緒，讓你有一個思考的過程，便于你總結經驗教訓，總之，很有好處。

一個完整的操作計劃應該包括以下內容：

1、良好預期和介入時機。

你所依據何種預期，是否是一個可行的入市時機。

2、技術趨勢。這是建倉最直接的參考依據。不管個股基本面有多好，或者有多么好的預期，

3、主要風險，股票市場是一個高收益，高風險的市場，建倉前要將如何控制可能出現的風險放在首位。這直接決定你在進行多次的交易后是否能獲利。

4、預期收益,你建倉一支股票是因為你認為它會漲，而且還會有可觀的漲幅。估計一下可能的收益，這需要經驗，時間越長，你的估計可能會越準確。如果股價如你所預期的一樣出現大幅上漲，你需要在某個地方平倉以實現你的獲利，比喻盈利報告前的一到二天、或者股價下調到盈利15%或20%處，都可以，這些最好在建倉就在計劃中明確出來。

5、根據你的預期收益和你可能的最大損失，你可以得到一個收益風險比，如果這個風險收益比小于3：1，你可能需要尋找更好的投資目標，如果你的風險收益比大于3：1按這個計劃做下去，這次成功的可能性可能會高一些。

6、總結：如實記錄你所要建倉的時間，價位，數量，是否需要加倉，止損的價位，止盈的價位，跟蹤計劃，這樣你就可以大膽做交易了。

d、如何在股市獲得穩定的復利，人們通常認為股市高手每戰必贏，站在云端，高高在上，其實不然。爾街的頂尖高手成功機率大都在50%左右，有的甚至不到50%。怎么獲利呢?他們每次的虧損很有限，一般最多在7-8%左右，而他們每次的盈利都在20%，30%甚至幾倍。這樣，總的看來，他們收益就很可觀了。

索羅斯講：讓你的虧損減小，讓你的盈利奔跑，說的也就是這個意思。如果你也能這樣去做，在看錯了的時候堅持止損，在看對了時堅持持股，在獲利豐厚時止盈平倉，你也能獲得可觀的盈利。

如果可以，從現在開始，拋掉你手中的垃圾股，改掉隨意買賣股票和聽小道消息買賣股票的習慣。